現貨黃金交易遭騙子利用 對賭金價不交易

12 Oct 2012

報導：程為
《十分專題》部落格：http：//series888.blogspot.com

黃金價格高企，也是金融騙子出沒的時機？ 日前，我國數間黃金買賣公司遭相關單位調查，引發的黃金風波，孰是孰非，還待定案。
把視線範圍擴大，通過國際上發生的一些金融騙局，以及黃金相關的案件，或可進一步撥開迷霧，讓消費者把金融投資，尤其是黃金買賣看得更清楚一些……

在國際上，現貨黃金也稱倫敦金（London Gold），雖然在世界各地，如蘇黎士或紐約也有黃金交易市場，但因為這種交易方式起源于倫敦，因而也稱作倫敦金。
　這種交易方式原本是連結各大金商的銷售網絡，並不以實體存在，也不固定在某地方交易，主要是省卻黃金的運輸、檢驗、鋻定、保管等步驟，投資者的黃金交易紀錄只是紙上作業。
　倫敦金原本是極具信譽的交易，每個交易皆有憑據，以存放在倫敦地下金庫，每塊400安士，至少99.5％純度的金磚為準。
　換句話說，現貨黃金或倫敦金，並不是口說無憑，而是每個交易的背后，都有實在的金塊交易。
騙案有兩種方式
　但是，發展至今，現貨黃金在全球各地的交易，已被許多投機者轉為變相的“場外交易”，即投資商和客戶間只是對賭金價的漲跌，而非交易黃金！
　以香港為例，這個繼倫敦、蘇黎世、美國、瑞士后，另一個著名的黃金交易市場，出現不少投資商打著倫敦金旗號，干著欺騙投資者的勾當。
　在香港，已知現貨黃金騙案有兩種方式，第一種是黃金投資公司的職員，隨機致電消費人，成功游說他們“投資”后，要求授權操作顧客網上戶口，並在未經當事人同意下，胡亂進行交易，造成消費人巨大經濟損失。
　在為客戶投資失利后，投資公司以各種理由要求客戶不斷注入本錢“補倉”，當消費人發現不對勁要求退出時，只能拿回少量的本錢。
　另一種是客戶與投資公司簽下“倫敦金”合約后，客戶可自行操盤，能夠設定止蝕和止賺位，即在黃金價格下跌或上升至某個點數，停止交易。
　而且，不一定等黃金價格上升才能賺錢，可使用沽貨（股票術語，即不看漲，先賣出股票，待行情跌后買進獲利）方式，買跌黃金價格。
　表面上，黃金投資商采用的這種現貨黃金交易方式，與原本的倫敦金一樣，但在合約上卻是注明不涉及實物交收：就是不會得到任何真實的黃金！
多人參與互相接貨
　有關合約並非由倫敦金商發行，而是香港黃金投資機構和客戶對賭黃金價格的合約，最后根本不會有實體黃金交給客戶。
　咦，這不是在買賣黃金嗎？不要交易了，想換成黃金都不能，因此，這是詐欺行為！
　這類黃金騙案不只發生在香港，目前這類“投資商”已在中國大陸境內活動，越來越多人陷入黃金投資騙局中。
　“對賭”黃金價格的方式，越多人參與才能互相接貨，即你沽我買或我沽你買，“投資商”也因為人數增加就越能派出高利息。
　但是，如果金價突然大跌，或者黃金市場突然停市，如1968年倫敦金市因越戰而停擺，在金市中對賭金價投資者將會血本無歸！
　大馬出現的黃金買賣方式或與上述情況有些不同，但同樣採取現貨黃金方式交易，其中是否也含有相同原理或手法，就要消費人睜大眼睛看個仔細了！
本地交易靈活有風險
　在大馬發生的黃金買賣交易風波，也以現貨黃金交易方式進行，它屬于較為靈活的投資，但也因此存在一定的風險。
　一般上，黃金交易方式有傳統的飾金，即金店內交易、期貨（透過簽署合約按指定時間交易）、存摺（銀行提供），皆是風險較低和不靈活的方式。
　最近，國家銀行聯同其他執法單位調查數家黃金買賣公司，因為它們涉嫌非法收取存款、涉嫌洗黑錢、逃稅與避稅、無牌委代理、不實說明和無法定文件。
　警方提出有關方面可能涉及龐氏騙局（Ponzi Scheme），即非法集資或非法吸金，也可稱為“種金”或“老鼠會”。
　采用這種手法進行黃金買賣的公司以層壓式推銷，吸引他人付錢入會，公司的盈利來自新加入的成員，並非通過業務獲利。
　其中一家遭調查的公司已對此作出否認，指稱它們沒有使用這種手法，目前唯有等待有關當局進一步調查后，才能知道答案。
　在金融騙案的歷史上，查爾斯龐茲（Charles Ponzi，1882年3月3日－1949年1月18日）和伯納德馬多夫（Bernard L. Madoff，1938年4月29日）兩人，堪稱非法集資的經典罪犯，前者開創了龐氏騙局，后者則把龐氏騙局手法徹底“發揚光大”。
●龐茲
　這名美國意大利移民，在1919年成立空殼公司，聲稱民眾可把當時的歐洲郵政票券，轉賣回美國后，45天內獲得50％的回報。
　由于他在限定時間內，讓首批投資者獲得回報，開始吸引越來越多人“投資”郵政票券。
　一年時間內，超過四萬名美國國波士頓市民投資，集資1500萬美元。
　1920年，金融專家和媒體拆穿他的技倆，他也隨后宣告破產，並被判處坐牢5年。
　在這之后，利用后來的投資者的錢，當成前面投資者回報的非法集資方式，即被稱“龐氏騙局”。
●馬多夫
　龐茲的騙局只能維持一年，但馬多夫卻把龐氏騙局的時間拉長至20年，而且影響深遠，造成許多人經濟損失，也令許多相信他的基金經理自殺。
　2008年，當全球金融風暴吹起時，美國華爾街另一個計時炸彈也炸開了：馬多夫以龐氏騙局詐騙超過500億美元（約1500億令吉）！
　馬多夫利用暴利引誘許多大財團和名人入局，把后來投資者的錢給前投資者，如此運作了20年。
　受害人包括名導史提芬史匹柏、美國職棒大聯盟紐約大都會隊老闆咸爾彭等人，英國匯豐銀行、西班牙桑坦德銀行、法國巴黎銀行也在受害名單。
　這名美國猶太人從擔任金融界經紀開始，直到坐上美國納斯達克主席，都沒有被折穿以這種手法騙錢，直至2008年他才向兩名兒子和一名資深員工表示，已虧掉500億美元，其兒子向警方舉報后，才揭開這個騙局。
何謂紙黃金
　紙怎么當成黃金呢？在國際黃金交易市場上，現貨黃金和銀行存摺的黃金買賣方式在紙上完成，沒有實物交割，都可視為是一種“紙黃金”。前者是利便交易，后者則是銀行發出購買黃金的的憑證。
　紙黃金(Paper Gold）也可稱為黃金單證，在中國、台灣等地，它可作為現貨黃金的證明，也可以是指定交割日期的黃金期貨交易合約。
法律灰色地帶騙子有機可乘
　香港的黃金騙案頻繁，但當地政府礙于金融管制存在許多法律灰色地帶，因此打擊金融騙案手段受限。
　瑞士是另一個受到金融騙局衝擊的國家，該國金融市場監管局（FINMA）透露，自2009年開始至今，已超過1萬2700名投資者陷入金融騙局，損失2億2000萬法郎（約7億2000萬令吉）；其中，黃金買賣是金融騙案的主要缺口之一。
　全球銀行的利率越來越低，許多人認為與其放把錢存在銀行，不如取出投資，因此金融騙子利用這個機會，設計許多“投資”計劃，引誘民眾上當。
　金價不斷飆升，目前每安士（Ounce；符號：oz）黃金近1800美元（約5500令吉），而且前景依然受看好，使得不少人考慮投資黃金。
　因此，這些“投資”公司向有意購買黃金者保證：一定會得到金條或金幣，只是黃金暫時保存在瑞士、迪拜或英國等地的金庫，只要投資足夠的金錢，就可以得到黃金。
　瑞士監管局的依絲德科貝（Esther Kobel）指出，當投資者決定到指定地點去看金條時，才會發現金條成色不佳，更甚的是，一些投資商拿不出金條，投資者才發覺受騙。
　但是瑞士對付金融罪犯法律，與其他國家，包括我國一樣，還存有許多灰色一帶，金融騙子還是能利用這些漏洞騙取民眾更多金錢。
　因此，各國政府當務之急除了灌輸民眾小心投資黃金，也應想法設法擬出更全面的金融法律。